Крупнейшие банки Южного Кавказа
НАСТОЯЩИЙ МАТЕРИАЛ (ИНФОРМАЦИЯ) ПРОИЗВЕДЕН И РАСПРОСТРАНЕН ИНОСТРАННЫМ АГЕНТОМ ООО “МЕМО”, ЛИБО КАСАЕТСЯ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ИНОСТРАННОГО АГЕНТА ООО “МЕМО”.
***
В процессе написания обзора про кризис банковской системы в США, мне пришла идея взглянуть на банки Южного Кавказа. Причем интересно взглянуть на них в рамках одной сводной таблицы.
У нас есть следующие данные по каждой из стран: Рейтинг банков Азербайджана по сумме активов; Топ-10 банков Армении по величине активов; В Грузии опубликовали рейтинг банков
Все приведенные данные актуальны на период октябрь-декабрь 2022 года, т.е. достаточно свежи. В то же время, есть вопросы по курсу конвертации, сопоставимости данных и т.д. Во избежание этого, я взял данные Форбс: 50 надежных банков соседних стран — 2023, куда включены банки Казахстана, Узбекистана и трех стран Южного Кавказа. Списки по Армении, Грузии и Азербайджану использовались только для контроля, так что, как оказалось, список Форбс достаточно адекватен.
Таблица 1. Крупнейшие банки и их объем активов, в млн. долл.
|
Азербайджан |
Армения |
Грузия |
|||
|
Название |
Активы |
Название |
Активы |
Название |
Активы |
1 |
ABB |
8,258 |
ArdshinBank |
3,954 |
TBC Bank |
9,720 |
2 |
Pasha Bank |
5,012 |
Ameriabank |
3,179 |
Bank of Georgia |
9,629 |
3 |
Kapital Bank |
4,601 |
Armbusinessbank |
2,111 |
Liberty Bank |
1,314 |
4 |
XALQ Bank |
1,579 |
Acba bank |
1,692 |
Basisbank |
1,077 |
5 |
Bank Respublika |
932 |
Inecobank |
1,352 |
Credo Bank |
758 |
6 |
Unibank |
847 |
Converse Bank |
1,179 |
ProCredit Bank |
632 |
7 |
Accessbank |
688 |
Armeconombank |
1,040 |
Terabank |
570 |
8 |
Azer-Turk Bank |
568 |
ArmswissBank |
978 |
Cartubank |
554 |
9 |
Rabitabank |
562 |
Araratbank |
896 |
Halyk Bank |
375 |
10 |
Yelo Bank |
483 |
Evocabank |
884 |
Pasha Bank |
190 |
Как мы видим, самый крупный банк Южного Кавказа находится в Грузии – это TBC банк с активами в 9.7 млрд долл. Незначительно уступает ему Bank of Georgia с активами в 9.6 млрд долл. На третьем месте международный банк Азербайджана с 8.3 млрд долл. Первый армянский банк – Ардшинвестбанк находится на 6 месте по меркам Южного Кавказа, а второй – Америабанк – на седьмом. Однако, стоит отметить, что уже начиная с 4 места армянские банки лидируют, поскольку столь значительные показатели топ грузинских и азербайджанских банков достигнуты за счет централизации и олигополизации финансовых рынков в этих странах. В Грузии два банка контролируют почти весь банковский сектор, в Азербайджане таких три. В Армении распределение более равномерное. Не стоит забывать также и то, что Армения меньше Грузии и Азербайджана по населению и, соответственно, по экономике.
По оценке МВФ, банковские активы в соотношении к ВВП составили 76.9% в Армении, 76.5% в Грузии и 25.15% в Азербайджане. Взглянем на ситуацию с топ-10 банками в отношении к экономике и населению.
Таблица 2. Суммарные активы в банках стран Южного Кавказа
|
Азербайджан |
Армения* |
Грузия* |
Объем активов (топ-10) |
23,530 |
17,265 |
24,819 |
Объем всех активов |
|||
В % к ВВП |
39.6 |
109.6 |
107.7 |
На душу населения** |
4,200 |
7,500 |
6,625 |
* стоит учесть значительное укрепление валют Армении и Грузии к доллару, что оказало влияние на все перечисленные показатели (увеличение примерно на 20% объемов, а также подушевых показателей). ** Из расчета 6 млн 600 тыс. чел. в Азербайджане, 2 млн 850 тыс. чел. в Армении и 4 млн чел. в Грузии.
В таблице 1, мы уже увидели, что уровень концентрации капитала между странами сильно различается. Но на сколько именно? Для этого приведу таблицу со статистическими показателями.
Таблица 3. Концентрация активов в банковской системе стран Южного Кавказа
|
Азербайджан |
Армения |
Грузия |
Среднее (топ-10) |
2,353 |
1,727 |
2,482 |
Стандартное отклонение (топ-10) |
2678 |
1059 |
3804 |
Коэффициент вариации |
1.14 |
0.61 |
1.53 |
Концентрация (доля лидера во всей банковской системе) |
29.8 |
18.5 |
36.7 |
Концентрация (доля 1 и 2 места) |
47.9 |
33.3 |
73.0 |
Концентрация (доля топ 3) |
64.6 |
43.3 |
78.0 |
Коэффициент вариации лучше всего показывает степень различия размера банков между системами в странах Южного Кавказа. В Армении он в два раза ниже, чем в Азербайджане и в два с половиной раза ниже, чем в Грузии.
Если же посмотреть на долю крупнейших банков, то на первую тройку в Грузии приходится три четверти всех активов, в Азербайджане две третьих, а в Армении – две пятых. По сути, в Грузии кроме двух банков все остальные являются маргинальными.
Показатель надежности банков, на котором фокусируется Forbes, я не рассматривал, поскольку он зависит от общей оценки страны, куда в случае Армении Fitch и S&P обычно закладывают более высокие риски, чем по соседним странам – возможно из-за меньшего размера, возможно из-за повышенных военных рисков, возможно из-за отсутствия выхода к морю.